台积电宣布量产，到2030年CPO渗透率或从现在的0.5%提升至35%，微透镜和大功率CW光源是核心受益方向

台积电2026年技术论坛宣布COUPE平台开始量产，CPO渗透率有望从当前0.5%升至2030年的35%。两大稀缺环节受益：微透镜耦合效率从85%提至95%以上，国产加速。CW光源功率门槛从100mW跳至400mW，供需失衡至少持续至2027年。英伟达已分别向两家海外供应商各投入20亿美元锁定产能。关注炬光科技、源杰科技。