明日主题前瞻
1、被动元件 | 据上证报报道，三星电机、京瓷、村田、太阳诱电等MLCC龙头公司均已经有了长期投资扩产计划。近日，三星电机宣布，其与某全球知名客户签订了价值1.07万亿韩元(约合人民币52.54亿元)的MLCC(片式多层陶瓷电容器)供应合同，供货期限为2027年全年。三星电机仅对外披露超过营收2.5%的大额AI服务器用MLCC长协订单。2026年6月至今，其披露3笔AI服务器用 MLCC订单合计约1.82万亿韩元，均为到2027年底的长协。
点评：东北证券研报认为，AI服务器对高容MLCC的需求是传统服务器的5-10倍，AI终端渗透率抬升正拉动高端高容MLCC需求高速增长。同时，随着日韩大厂产能转向更高阶的车规、AI用产品，中低容MLCC供给出现结构性短缺，行业涨价预期强烈。
2、无人驾驶 | 据上证报报道，特斯拉旗下无人驾驶出租车Cybercab即将于9月3日发布。Cybercab是特斯拉第一款完全围绕无人驾驶网约车场景打造的量产车型。整车设计放弃了传统汽车的人工操控接口，车辆全部行驶决策由特斯拉FSD完全自动驾驶系统完成。车身采用双座布局，鸥翼门设计。据悉，首台量产版Cybercab于今年2月在美国得州超级工厂下线，4月份正式开启规模化生产。
点评：东兴证券研报认为，汽车行业正经历从电动化到下半场的智能化，汽车智能化已经从量变进入质变。开源证券表示，2030年国内Robotaxi市场规模将有望接近5000亿元规模。
3、固态电池 | 据上证报报道，近日，中国一汽联合东方理工大学，在硫化物全固态电池低压力运行领域取得重大技术突破，相关成果以“离子弹性体界面实现低压力高稳定固态电池”为题，发表于国际顶级期刊《Advanced Energy Materials》，为全固态电池产业化进程迈出关键一步。
点评：民生证券研报称，EVTank、艾媒咨询数据显示，全球固态电池出货量预计从2026年的34GWh上升至2030年的614GWh，市场规模呈扩张趋势。全固态电池在整体市场中的占比预计由2027年的10%逐步增长至2030年的30%。
4、半导体 | 据中证报报道，在文化和旅游部官网的全国涉外营业性演出活动审批系统中发现，“华为终端Haco发布会助兴演出”已正式获批。批复时间为8月10日，演出定于9月23日在深圳国际会展中心20号馆举行。从时间节点和场地规格来看，外界普遍将这场演出与华为年度旗舰Mate 90系列的发布会联系在一起。作为史上最强的Mate系列，Mate 90系列最受关注的无疑是搭载韬定律麒麟芯片。该芯片的核心思路在于跳出传统依赖制程升级的“几何缩微”模式，将芯片电路从单层平面设计改为多层垂直堆叠。
点评：近年来，摩尔定律面临物理极限和经济效益双重挑战，如何跨越传统工艺路径的局限，探索出一条全新的可持续演进路线，成为人工智能时代的必答题。华为最先遭到技术封锁，最早遇到这道题，也率先做出了创新探索。“韬（τ）定律”的核心是以“时间缩微”替代传统的“几何缩微”，通过逻辑折叠、3D堆叠等创新技术来压缩信号传播时延、提升晶体管密度，从而绕开先进光刻机的限制。“韬（τ）定律”不以几何尺寸论英雄，而以逻辑折叠和时间效率取胜，在摩尔定律之外开启“第二曲线”，丰富了全球半导体产业发展路径。
5、机器视觉 | 据中证报报道，近日，我国在高端遥感动态成像关键技术领域取得重要突破。针对无人机、卫星、机器人等领域亟待解决的轻量化、低功耗、高动态成像性能相互制约的矛盾，依托中国计量大学建立的国家市场监督管理总局重点实验室（光传感与图像计量）联合北京航空航天大学等单位组织开展技术攻关，实现了小型低功耗约束下厘米级超高分辨率三维成像，解决了低空经济和智能视觉等产业对场景信息的精准捕捉与解析问题。
点评：据介绍，研究团队突破了“小型化低功耗超高分辨率成像、高精度传递函数动态像差补偿、强噪声环境三维高精度重建”等核心关键技术，相关成果具有自主知识产权，总体技术达到国际先进水平，其中部分技术处于国际领先水平。目前，相关技术成果已应用于无人机、航空航天、森林防火、安防、边海防、工业机器人、特种设备监测、智慧城市等领域，经济与社会效益显著。
6、量子科技 | 据中证报报道，全球首个可工作的量子电池原型问世，且有别于传统电池，量子电池体积越大，充电速度反而越快。来自澳大利亚联邦科学与工业研究组织（CSIRO）的科研团队成功制造全球首个量子电池原型。量子电池的重点并非储存更多能量，更注重以更快速度、更强控制力释放能量。
点评：量子电池并非传统意义上储存化学能的“容器”，而是一种利用量子力学效应（如量子纠缠、量子相干性）来储存和释放能量的微观系统。传统电池在充电时，能量存储速度受限于热力学定律。而量子电池通过量子纠缠效应，能够实现“超辐射（Superradiance）”现象。简单来说，电池内的量子比特（储能单元）越多且纠缠越深，其充电速度不仅不会变慢，反而会呈指数级或平方级提升。未来有望实现真正意义上的“秒充”，彻底解决电动汽车、消费电子的续航与补能焦虑。
宏观、行业新闻
1、财政部拟于9月9日第二次续发行2026年超长期特别国债（三期），为50年期固定利率附息债，竞争性招标面值总额350亿元。
2、国家医保局发布按病种付费3.0版分组方案和技术规范，按病种付费基本实现符合条件的统筹地区和医疗机构“全覆盖”。
3、央行发布2026年第二季度支付体系运行总体情况，截至二季度末，全国共开立银行账户156.58亿户。
4、富时罗素宣布对富时中国指数系列的审核变更，富时中国A50指数纳入中微公司、生益科技，剔除牧原股份、万华化学，变更将于9月18日收盘后生效。
5、8月A股新开户239.73万户。
6、腾讯WorkBuddy宣布开放平台正式上线，首批引入超百家生态伙伴，面向智能硬件、行业应用与开发者等开放底层Agent能力，这是国内AI Agent赛道首个同时打通硬件、应用与开发者三层生态的开放平台。
7、李飞飞旗下创企World Labs发布“全球首个多模态世界模型”Atlas，该模型可生成具有像素级精确的图像和视频帧，并将其重建为3D世界。
8、本源量子联合科研团队在“本源悟空”自主超导量子计算机上成功研发出面向桶式量子随机存储器（QRAM）的“相干量子路由系统”，相当于为数据中心架设了“快速路”。
9、中国科学院理化技术研究所科研团队成功研制出高温超导带材新型“骨架”——铁基合金基带，标志着我国在实现高温超导带材核心材料自主可控上迈出重要一步。
10、我国牵头制定的全球首个病原基因数据库国际标准近日正式立项，将为全球病原微生物基因组数据库的建设确立统一的“标尺”。
11、月之暗面向港交所秘密交表，正式启动IPO。
12、中国医药巨头与美国政府达成协议：一抗癌药降价，承诺未来全部创新药均执行“最惠国价格”。
13、受厄尔尼诺现象引发的干旱影响，印尼最大镍工业园或减产多达四成，潜在减产有望遏制全球镍价跌势。
14、美股开盘三大指数涨跌不一，道指涨0.37%，标普500指数涨0.09%，纳指跌0.02%；戴尔科技涨超8%，公司全年指引超预期上调，Q2营收创历史新高；GitLab大涨23%，公司Q2业绩强劲超预期，净ARR高增超40%，总预订量创历史新高。
15、商品期货收盘，原油主力合约涨超8%，乙二醇涨停，甲醇、燃料油涨超4%，纯苯涨超3%；钯跌近5%，沪银、铂、碳酸锂跌超3%。
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