明日主题前瞻
1、氢能 | 据中证报报道，国家能源局近日发布《中国氢能发展报告（2026）》。这份报告用一组数据勾勒出产业正在经历的质变：2025年，我国可再生能源制氢建成投运产能超25万吨/年，较上年增长超过1倍；全国氢气产能超5100万吨/年，消费结构中合成氨、合成甲醇、炼化和煤化工占据前四位。同一周，2026年上半年国内氢能领域投资同比增速突破160%的数据被披露，在能源细分赛道中领跑。
点评："十五五"规划纲要将"氢能和核聚变能"明确为六大未来产业之一，与量子科技、生物制造、脑机接口、具身智能、第六代移动通信并列。《新型能源体系建设"十五五"规划》进一步提出，到2030年可再生能源制氢规模达到200万吨/年，较当前目标增长约7倍。机构研报指出，"十五五"期间绿氢需求规模将达240万至430万吨/年，政策、成本、需求、资本四力正在第一次形成共振，推动氢能产业迈入规模化应用，全产业链产值有望突破1万亿元。
2、碳中和 | 据中证报报道，国务院新闻办公室8月13日举行"开局起步'十五五'"系列主题新闻发布会。会上介绍，我国大气污染治理成绩喜人，但目前还不能有松口气、歇歇脚的想法，仍要保持耐心和定力。目前，新一轮空气质量持续改善行动方案正在抓紧制定，蓝天保卫战将重点在"更高、更准、更科学"上下功夫。
点评：新一轮空气质量持续改善行动方案的制定与实施，空气质量改善产业正迎来政策加码与市场需求扩容的双向共振。未来，该产业将从传统的"政策驱动、规模扩张"全面转向"技术、市场与政策的三重共振"。产业链正从传统的"设备制造—工程安装—售后维护"线性结构，走向"材料研发—智能装备—系统集成—运维服务—碳资产管理"的立体化价值网络。大气污染防治设备市场虽然整体发展成熟，但结构性成长机会突出，市场规模已突破三千亿元量级，且在全球空气污染控制市场中的占比（三成以上）仍在稳步提升。
3、钠离子电池 | 据中证报报道，8月12日，中科海钠官宣，与一汽解放联合研发的钠离子电池换电牵引车正式登上工业和信息化部《道路机动车辆生产企业及产品》（第410批）公告。这意味着钠电池技术已获得主流车企的充分认可，正在加速驶入商业化量产阶段。业内普遍认为，这是钠离子电池产业化进程的又一标志性事件，2026年或将成为钠离子电池规模化应用元年。
4、机器人 | 据上证报报道，第二届世界人形机器人运动会将于8月22日在国家速滑馆"冰丝带"开幕，本届运动会由北京市人民政府、中央广播电视总台等联合主办。据悉，将有宇树科技、松延动力、北京人形机器人创新中心等多家明星机器人公司参赛。本届赛事吸引了16个国家的666支队伍，共有2056台机器人同台竞技，队伍数量较首届增长138%，机器人数量翻了两番。
点评：中银证券认为，人形机器人作为具身智能最理想的载体，在2025年已经跨过量产门槛，目前阻碍其大规模商业化落地的主要瓶颈为大模型泛化能力不足等，未来随着模型、算力、数据的快速发展，有望逐步突破。国内产业链凭借着独特的政策支持、强大的产业链深度和成本优势，目前处于全球领先地位，未来有望充分受益于人形机器人的大规模放量，可关注能够率先兑现订单和收入的核心零部件环节企业。
5、维生素 | 据上证报报道，8月13日，百川盈孚数据显示，国内维生素市场价格上涨。其中，维生素E、维生素A价格较12日分别上涨2.99%、1.89%，报价分别为69元/千克、54元/千克。
点评：山西证券认为，受中东冲突导致霍尔木兹海峡航运受阻影响，能源、运输等成本上涨，加之全球化工原料短缺导致赢创新加坡蛋氨酸工厂、住友化学亚洲公司等海外产能停产，维生素A、维生素E、蛋氨酸价格上涨。中邮证券认为，维生素行业因需求刚性、成本占比低、供给高度集中的特性，使得当前处于低位的涨价具备较强的持续性和价格弹性。
6、储能 | 据上证报报道，8月13日，从高工锂电获悉，来自电芯端的涨价潮已经开始启动了，储能成为传导电芯涨价的重要环节。数据显示，2026年8月，国内主流314Ah磷酸铁锂储能电芯价格在0.35元/Wh至0.42元/Wh之间，均价在0.365元/Wh附近，与2025年末的约0.31元/Wh相比，涨幅较为明显。
点评：中信证券认为，产品端来看，储能厂商积极推出适配大容量电芯的储能系统新品。在推出新品之外，储能厂商逐步从单一产品向应用场景过渡，针对零碳园区、AIDC等推出解决方案，多家企业发布AIDC储能系统整体解决方案，顺应算电协同趋势。在政策引导下，2026年国内独立储能的商业模式将逐步成熟，业主端对投资储能的积极性明显提升，看好国内储能需求保持高增速增长。
宏观、行业新闻
1、央行8月14日开展10000亿元买断式逆回购操作，期限6个月（185天），到期日为2027年2月15日
2、工信部、应急管理部印发《安全应急装备产业发展"十五五"规划》，到2030年重点领域产业规模达1.4万亿元
3、商务部：对原产于印度的进口单模光纤继续征收反倾销税，实施期限5年
4、国务院国资委：围绕云计算、网络、人工智能、量子等根技术，加力关键核心技术攻关
5、中钢协召开铁资源开发计划座谈会，切实提升国内铁矿资源保障能力
6、DeepSeek发布API调价公告，采用峰谷定价，8月17日生效；DeepSeek V4 Pro正式版上线
7、我国加大核电建设力度，57台机组核准在建，总装机1.35亿千瓦，规模世界第一
8、力箭一号遥十七火箭完成总装测试，拟近期海上"一箭3星"发射，系首次海上发射任务
9、8月以来神华黄骅港外购煤价连续多轮上涨，外购5500大卡涨至868元/吨
10、中芯国际预计三季度收入环比增长2%-4%，毛利率26%-28%
11、长鑫科技收盘市值3.54万亿元，超越腾讯成为境内市场上市市值最大公司
12、联想集团Q1营收增43%，经调整净利润同比增176%
13、京东集团上半年营收6621亿元，京东物流收入同比增26.5%
14、Anthropic预计10月挂牌上市，估值或达2万亿美元，创史上最大IPO纪录
15、四川布局万卡级以上智算集群；上海支持民企租用智算资源、进入虚拟电厂和新型储能领域
16、“铁资源开发计划”国内铁矿项目开发专题座谈会召开
17、部分经销商代售精品茅台提价至2410元/瓶
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