0810强势股脱水 | 英伟达“买电”，这家公司业务有点稀缺

①电力：全球AI数据中心集群化部署正在改写电力供需范式，科技巨头从买绿证转向直接参股电力设施，英伟达30亿美元投资电力开发商只是开始，这家央企新能源平台同时覆盖海陆风电、光伏、储能、光热五大品类，多品类协同平滑发电波动，央企信用背书下的海外电力资产获取能力构成差异化壁垒。
②白羽鸡龙头：祖代引种因海外禽流感三次中断形成叠瓦式供给压制，2025年底的引种断档在2026年二季度精准兑现为商品代鸡苗涨价超四成，2026年初的第三次中断将在下半年冲击父母代供给，这家龙头引种量占全国超四成且逆势扩产规划父母代存栏翻倍，种猪业务同步放量。
③黄金：金价在4000美元附近对实际利率上行的钝化验证了定价框架已从利率驱动转向央行购金和去美元化，中国黄金储备占比仅9%远低于全球均值28%，配置收敛将释放数千吨增量需求，美国国债逼近40万亿美元形成加息硬约束，滞涨风险下黄金是唯一兼具抗通胀与避险双逻辑的核心资产。