大家早上壕！
先看海外要闻：
美股上周五大跌，道指收跌1.23%、纳指收跌2.24%、标普500收跌1.6%；亚马逊收跌8.27%、Meta Platforms跌3.03%、苹果跌2.50%、英伟达跌2.33%、特斯拉跌1.83%、微软跌1.76%、谷歌A跌1.44%。
美国7月非农新增就业7.3万远低于预期，前两月数据大幅下修25.8万，失业率升至4.2%。
Sam Altman官宣：未来几个月将发布大量东西；OpenAI估值已达3000亿美元。
GPT-5发布前，Anthropic对OpenAI封锁API。
谷歌放出IMO 2025金牌模型Gemini 2.5 Deep Think，截胡GPT-5。
脑机：马斯克旗下脑机公司将在英国启动脑芯片临床实验，帮瘫痪患者用意念控制设备。
美国陆军简化与Palantir合作模式，可能达成百亿美元协议。
礼来公司公布了其TRAILBLAZER-ALZ 2三期临床研究的长期扩展（LTE）结果，证实了阿尔茨海默病早期干预的长期价值。
欧佩克+同意大幅增产，在9月将原油日产量提高54.8万桶。
国内重大事件汇总：
1、据央视，针对民营企业“内卷式”竞争，国家发展改革委正统筹采取修订法律等举措。
2、中国央行：设立中国人民银行宏观审慎和金融稳定委员会；有序推进快速支付系统互联互通 加强数字人民币基础设施建设和推广应用。
3、财政部、税务总局：恢复征收国债等利息收入增值税。
4、人民日报发表评论：英伟达，让我怎么相信你？
5、八部门印发《机械工业数字化转型实施方案》，目标到2027年建成不少于200家卓越级智能工厂。
6、移动电源认证实施规则发布，8月15日起实施。
7、国家疾控局局长沈洪兵来佛山指导基孔肯雅热疫情防控工作。
8、央视新闻：福建舰入列进入最后攻坚时刻；继歼-10CE后，中国直-10ME列装巴基斯坦军队。
9、暑期档电影票房突破70亿；电影《南京照相馆》上映10天，总票房破15亿。
10、全球首个机器人消费节启动 买机器人最高可享25万元补贴
11、浙大官宣：国际首台神经元规模超20亿的基于专用神经拟态芯片类脑计算机研制成功。
12、世界机器人大会8月8日在京开幕 百余款首发新品将亮相
13、我国自主研发的吨级无人飞行器首次完成海上平台物资运输。
14、新疗法让免疫细胞持续杀癌不“罢工”，有望攻克癌症免疫治疗难题。
15、智元机器人完成新一轮战略融资。
16、今年底我国北斗产业规模将超 6000 亿元。
一周A股策略前瞻：
本周末各家券商策略观点整体认为，短期指数的折返不足为虑，“慢牛行情”的趋势不变。
华西策略李立峰团队称，指数连续五周上涨后具备阶段休整的需求。往后看，美联储降息预期重燃，国内宏微观流动性仍较为充裕，有利于A股慢牛趋势的延续。
兴证策略张启尧团队也指出，不必因为短期行情的休整就改变对本轮大行情趋势的基本判断。支撑此前市场上涨的三个核心逻辑：政策底线思维、新动能亮点涌现、增量资金入市，均未出现任何变化。第一，无论是宏观政策还是资本市场政策，“底线思维”依然是未来的主基调。第二，新动能显现对于资本市场微观线索的支撑仍在延续。第三，以“居民存款搬家”为代表的增量资金入市方兴未艾，将成为本轮行情的重要驱动。
对于美股的高位调整是否会对A股形成压力？信达策略樊继拓团队称，从2000年以来的数据来看，如果A股处在牛市高点，美股调整往往会伴随A股牛市转为熊市。如果A股处在牛市初期，受影响较小。且鉴于A股和美股估值差异较大，中美股市有较大的概率逐渐脱钩。
广发策略刘晨明团队称，往后看为了防止指数上行风险，在经济周期类资产中，可配置一些与短期数据不敏感的板块，如券商、保险、金融it、地产等。下半年，在景气成长类资产中，最看好科创板的机会。国产算力Q2由于各种因素Delay拖累了科创板，但是进入Q3，这些因素正逐一解决。前期海外算力和应用给市场打了个样，国产算力和应用虽迟但到。
详情可见：A股分析师前瞻：有阶段休整需求，但“慢牛行情”趋势不变
今日题材方面：
1、人工智能大模型 | 8月2日，据追风交易台消息，巴克莱在最新研报中称，AI建站工具Lovable在8个月内达到1亿美元年度经常性收入(ARR)，超越了Cursor等知名AI工具的增长速度，并在18亿美元估值下完成2亿美元A轮融资。Lovable的推出引发非技术创作者与专业开发者共鸣。该平台支持用户在聊天界面输入想法，后续由人工智能接手——生成后端代码、完成连接集成，最终形成产品，实现从“描述应用想法”到获得可行构建的完整过程。Lovable将此称为vibe coding：用户以简单语言提示AI，系统通过生成、精炼及调试代码响应。相较长周期、严计划的模式，vibe coding更似即兴创作，兼具快速、灵活与协作性。
点评：民生证券认为，AI Coding与大模型的发展具有密不可分的关系。大模型自身的预测等能力，在代码补全、代码生成、需求理解、思考调度等方面发挥关键作用，而IDE作为底层工具则与AI的融合愈发紧密。AI编程目前已经成为AI最先落地的核心应用之一，国内外多个科技巨头推出AI编程相关产品，AI或将率先颠覆他的“创造者”——AI编程。
2、黄金 | 行情数据显示，当地时间8月1日纽约商品交易所（COMEX）黄金期货价格在最新交易日收盘时实现上涨，涨幅达到2.01%。沪金期货主力合约8月2日夜盘收涨1.33%。
点评：美国劳工部1日公布的数据显示，7月美国失业率环比上升0.1个百分点至4.2%，5月和6月新增非农就业岗位数量也大幅下调。此外5月和6月新增非农就业人数合计下修25.8万人，市场对9月降息预期从40%涨至82%。财通证券表示，回顾2024年，10月非农意外疲软推动美联储在11月开启降息，相似情形或重现；政策方面，美对等关税引发通胀压力，白宫实施刺激政策以拉动市场的诉求或将延续至2026年中期选举。在全球贸易博弈持续且地缘政治长期紧张的背景下，黄金的配置价值更加凸显，看好中长期黄金上行空间。
3、网络安全 | 8月1日，中国网络空间安全协会发布了美国政府以德国、韩国、新加坡、荷兰等为跳板，对中国实施网络攻击的两起案例，还透露了2024年境外国家级APT组织对中国重要单位实施超过600起网络攻击事件，对中国关键信息基础设施、重要信息系统等进行攻击渗透。外交部发言人郭嘉昆8月1日主持例行记者会，对此回应称，中国将继续采取必要措施维护自身的网络安全。
点评：关键信息基础设施如公共通信和信息服务、能源、交通、水利、金融、公共服务、电子政务、国防科技工业等重要行业领域，及其他一旦遭到破坏、丧失功能或数据泄露，可能严重危害国家安全、国计民生、公共利益的重要网络设施、信息系统等。东北证券表示，安全运营是安全行业最需要AI深度改造的环节，AI大模型在网络安全运营中的产业实践，尤其是在告警降噪、攻击研判、自动响应与处置方面，展现出了显著的优势和潜力。AI赋能传统安全产品主要包括威胁检测产品（恶意软件检测、攻击流量检测、用户和实体行为分析、以及加密流量分析）、数据安全和防火墙等；
4、养鸡 | 8月2日，海关总署发布最新《符合评估审查要求的国家或地区输华肉类产品名单》，对泰国禽肉企业实施严格监管，其中，1家被撤销资质，4家暂停进口。更值得关注的是，中国海关已要求畜牧发展部对另外17家禽肉工厂展开紧急核查，评估其是否符合中国标准并核算实际产能。业内透露，若检查不达标，这些工厂也可能面临输华禁令。
点评：中证报表示，泰国是对华出口鸡肉前三国家。另外，巴西虽然禽流感疫情已经结束，但我国进口禁令仍未取消。受此消息影响，近两天爪类（长爪类、凤爪类）、翅中类、全翅类疯涨。8月2日，多样本点上调500-1000元/吨，甚至还有二次调价，再度掀起了一波涨价潮。展望8月，供给端因前期孵化场亏损去产减量，导致鸡苗出苗量减少、而养殖环节补栏谨慎，毛鸡出栏量预计显著收缩；需求端受开学备货带动需求季节性回暖，供需拉动作用下，预计鸡价有望延续涨势。
今日无新股申购。
再来看上市公司公告精华：
1、中国神华：初步考虑拟由中国神华发行股份及支付现金购买国家能源集团持有的煤炭、坑口煤电以及煤制油煤制气煤化工等相关资产并募集配套资金，前述资产涉及13家公司股权，股票停牌。
2、佳创视讯：控股股东筹划控制权变更事项，股票停牌。
3、三超新材：正在筹划控制权变更相关事宜，股票停牌。
4、三安光电：拟联合境外投资人以2.39亿美元收购Lumileds Holding B. V. 100%股权。交易旨在丰富公司产品线、提升盈利能力、加速海外产能布局、切入优质客户渠道及改善标的公司经营状况。
5、芯导科技：拟购买吉瞬科技100%股权、瞬雷科技17.15%股权，实现对瞬雷科技100%控制。瞬雷科技主要从事功率器件的研发、生产和销售；吉瞬科技直接持有瞬雷科技82.85%的股权，仅为瞬雷科技持股主体。
6、铭普光磁：拟1.18亿元购买深圳ABB电动交通科技有限公司60%股权。ABB E-Mobility B.V.的全球交流充电和中国直流充电业务，为全球逾70多个国家的、包括ABB在内的国内外知名客户提供一站式充电解决方案。
7、弘信电子：控股子公司与庆阳政府共建燧弘庆阳绿色智能数字基础设施项目，总投资预计128亿元。
8、华天科技：拟设立全资子公司南京华天先进封装有限公司，注册资本总额20亿元。
9、赛微电子：控股子公司MEMS硅晶振通过验证并启动试产。
10、常熟汽饰：拟通过全资子公司香港CAIP投资的全资子公司卢森堡公司在西班牙萨拉戈萨地区投资设立一家全资子公司，投资总额2400万欧元。
11、世华科技：高性能光学胶膜材项目总投资20.5亿元。
12、远东股份：子公司中标28.14亿元合同订单。
13、海康威视：2025年上半年净利润56.57亿元，同比增长11.71%。
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