晚报 | 7月31日主题前瞻 | 选股通

明日主题前瞻

1、体育 | 7月29日，湖南省体育局印发《2025年湖南省足球联赛竞赛规程》的通知，赛事将于2025年9月至12月举行。根据规程，湖南省足球联赛简称“湘超联赛"。“湘超联赛”旨在以赛事为抓手，展现湖湘青少年足球运动员风采，着力培养本土青少年足球人才，持续深化体教融合、体旅融合发展模式，吸引更多人群关注足球、参与足球，同时激发城市经济发展新活力，促进区域间的文化交流与经济协同发展。此外2025年第12届世界运动会将于8月7日在四川成都开幕。

点评：国融证券表示，在2025年消费政策持续加码下，国内宏观消费情况有望稳步改善。同时，伴随着健康意识与运动习惯一步步深入大众生活中，考虑到运动社交催化、产品功能性加持以及冰雪运动景气度提升，终端销售与市场热度有望保持韧性，关注有较强竞争力,布局功能性鞋服赛道的国潮运动企业。华鑫证券表示，关注内需消费刺激政策利好，更多细分赛道有望取得亮眼增长。预计有更多内需消费刺激政策将会出台，国内宏观消费情况有望稳步改善。

2、优化生育 | 国务院新闻办公室30日举行新闻发布会，介绍育儿补贴制度及生育支持措施有关情况。2022年1月1日以后出生的符合条件的婴幼儿，都可以领取育儿补贴。

点评：华泰证券表示，当前全国范围内的生育刺激政策正在加速落地。政策从预期到细化落地，中央财政发力释放重大信号，有望带动地方加速跟进，多措并举托底消费信心，叠加新生人口回升催化母婴需求，看好婴幼儿奶粉板块需求改善。信达证券表示，看好母婴童赛道具备长期成长空间及或将引领行业数智化变革的公司。母婴童行业已从早期的“人口红利"转向为“效率红利"时代，市场需求产品研发、全渠道整合及数字化供应链能力成为核心竞争力。头部企业通过技术驱动、生态协同及新消费方向的拓展，有望在存量竞争中突围。

3、影视 | 截至7月29日15时，2025年暑期档(6至8月)总票房已突破55亿元。其中《南京照相馆》表现尤为亮眼，截至7月30日15时，累计票房(含预售)超7亿，进入2025年度票房榜前五，领跑2025年暑期档票房榜。

点评：平安证券表示，行业供给端逐渐恢复，影片数量呈较好的增长趋势，经过不断的修复与调整，头部公司业绩逐渐修复。政策端的持续加持及国家对文娱消费的鼓励，将助力影视院线行业景气向上。银河证券表示，电影市场转向高质量内容驱动，2025年暑期档票房破55亿元(截至7月29日)印证需求回暖。长期看好全产业链布局的影视龙头。

4、智慧农业 | 中国崖州湾国家实验室7月30日通过官方网络平台透露，该实验室精准设计与智造团队联合上海人工智能实验室、中国农业大学发布全球首个面向生物育种的自主科学发现系统——“丰登·基因科学家”智能体，标志着中国在智慧育种领域取得重要进展。“丰登·基因科学家”突破性实现分子生物学研究流程的智能化，可模拟分子生物学家自主开展作物基因功能研究，在基因挖掘、功能预测等方面展现出强大的科研能力。这一创新成果填补了中国在生物育种领域自主科学发现系统的技术空白。

点评：智慧育种代表了农业领域的技术进步和创新方向。中国智慧育种市场在技术革新、政策支持与市场需求升级的推动下，呈现突破性增长态势。中央一号文件连续多年强调智慧农业与乡村振兴的结合；2024年《关于大力发展智慧农业的指导意见》提出推进种质资源数字化、智能育种平台建设，支持科研机构与企业联合攻关。机构数据预计，2025年中国智慧育种市场规模达到450亿-600亿元，并将保持年均25%以上的增长速度。

5、低空物流 | 7月30日，一架物流无人机装载海鲜从广东珠海唐家港起飞，历时约55分钟跨越珠海、中山、广州三市82.9公里后，精准降落广州穗港码头，此次飞行是物流复合翼航空器在大湾区的首次长航程城际飞行，成功验证了城际长航程物流链路的真实运营可行性，这也标志着大湾区首条超长无人机物流航线开通，打通“广珠低空通道”。

点评：无人机物流作为低空经济的核心应用场景，正通过技术革新和政策支持重塑全球物流格局。在政策红利与技术迭代的双重驱动下，无人机物流市场已进入规模化应用前夜。短期（2025-2027）聚焦城市末端配送与医疗应急场景；中长期（2028-2035）向跨境物流、偏远地区覆盖延伸，最终实现“低空物流网络全域化”。数据显示，2025年支线与末端低空物流市场规模预计137亿元，2030年将增至2761亿元，复合增长率达82%。到2035年无人机物流产值有望突破万亿元。

6、低轨卫星 | 据央视新闻，7月30日15时49分，我国在海南商业航天发射场使用长征八号甲运载火箭，成功将卫星互联网低轨06组卫星发射升空，卫星顺利进入预定轨道，发射任务获得圆满成功。此次发射，长征八号甲火箭实现了全流程自动化、起飞主动漂移控制、过冷液氧加注等多项技术创新。此前，卫星互联网低轨05组卫星于7月27日由长征六号改运载火箭成功发射，01-04组卫星也在2024年底至2025年上半年相继成功发射。

点评：证券时报指出，低地球轨道（LEO）可降低功率衰减、通信时延并简化终端设计，但需多星组网覆盖。低轨空间轨道和频段资源稀缺，L/S/C等优质频段殆尽，Ku/Ka频段协调难度大。根据国际电信联盟规则，运营商需在限定时间内（2年10%、5年50%、7年100%）完成卫星部署以锁定资源，导致竞争加剧。中国星网“国网”、垣信“千帆”首批星已入轨，蓝箭“鸿鹄-3”星座预计2025年底组网，2025-2030年将迎来国内低轨卫星加速发射阶段。

7、钢铁 | 7月30日，中国金属材料流通协会发布《关于抵制“内卷式竞争”、促进钢铁流通行业科学有序发展的倡议书》。倡议书提出，摒弃“内卷式”恶性竞争，严格遵守《中华人民共和国反不正当竞争法》等法律法规，坚决抵制低于成本价倾销、诋毁商誉、窃取商业秘密等不正当手段。倡导基于产品品质、服务价值、技术创新的良性竞争。加强行业信息交流与风险预警，避免盲目跟风扩产或非理性抢单。坚决反对通过相互诋毁、恶意压价、非合规手段抢夺订单等“拆台”行为，避免陷入“零和博弈”陷阱。

点评：证券时报指出，此前中国钢铁工业协会已发布类似倡议，呼吁汽车、钢铁产业共破“内卷”，并推动企业自律控产、降低库存。多家钢铁龙头企业响应倡议，联合发布自律规范以遏制恶性竞争。中国金属材料流通协会发布反内卷倡议，标志着钢铁流通行业从无序竞争向高质量协作转型，契合国家“十四五”规划中“防内卷、促升级”的主线。通过强化自律、创新驱动和产业链协同，有望修复行业盈利能力（如减少低价倾销导致的毛利损失）。

宏观、行业新闻

1、就当前经济形势和下半年经济工作，中共中央召开党外人士座谈会，习近平主持并发表重要讲话。（央视新闻）

2、中共中央政治局召开会议，决定今年10月在北京召开二十届四中全会。

3、国新办：本次生育补贴是新中国成立以来首次大范围、普惠式、直接性向群众发放的民生保障现金补贴，今年初步安排900亿元左右。

4、海南自由贸易港封关运作准备金融任务已完成。

5、上海明年将启动城中村整体改造项目。

6、广期所调整工业硅、多晶硅、碳酸锂期货部分合约交易限额。

7、全国基孔肯雅热疫情防治工作电视电话会议在京召开。

8、海南自由贸易港封关运作准备金融任务已完成。

9、 “湘超联赛”9月开踢，14个市州的battle一触即发。

10、国家医保局：我国已全面将辅助生殖技术纳入报销。

11、乘联分会：7月1日-27日全国乘用车市场新能源车零售78.9万辆，同比增长15%。