晚报 | 2月21日主题前瞻 | 选股通

明日主题前瞻

1、AI医疗 | 据上证报，近期，智慧医疗、AI医药等概念在二级市场持续表现， AI冲进医疗赛道引起了市场资金的高度关注。学科交叉快速发展的背景下，医学健康正不可避免的与计算机科学加速融合，并迸发出新的生命周期与增长力量。与此同时，当前医疗大模型正处于正密集发布。近日，2025医疗人工智能与精准诊疗发展论坛上，瑞金医院携手华为共同发布了瑞智病理大模型RuiPath。

点评：媒体报道指出，“RuiPath是基于瑞金医院数字化智慧病理科的全业务流程开发的临床级国产多模态互动式病理大模型，数字化和AI助力医院实现多模态融合。目前，市场中已有多家医药类公司明确了AI的赋能布局，用以全方位提升新药研发服务智能化进程。此前，世界经济论坛发布的《人工智能驱动健康的未来:引领潮流》报告中明确提出，人工智能是医疗保健的主要变革力量，预计2024年至2032年，AI医疗市场将以每年43%的速度快速增长，市场规模有望超过4900亿美元。

2、AI眼镜 | 据上证报，近日，杭州灵伴科技(Rokid)股份有限公司在杭州市余杭区经济高质量发展大会上展示了新一代Rokid-Glasses产品，创始人兼CEO祝铭明利用新产品提词功能完成演讲。祝铭明表示，Rokid-Glasses是基于衍射光波导成像技术，佩戴者可以在透明镜片上看到虚拟界面，其通过麦克风收集提问并传输给AI大模型，镜片上即可呈现相关内容。预计产品将于今年第二季度正式发售。此前，神舟十四号飞行乘组航天员陈冬、刘洋、蔡旭哲在开展的太空科普课上就佩戴了我国空间站的首个混合现实(MR)眼镜，而产品的提供方便是杭州的灵伴科技(Rokid)。

点评：公开资料显示，Rokid创立于2014年，旗下有Rokid Max、Rokid AR Studio等多款消费级AR产品。此外，多家A股上市公司公告称与灵伴科技(Rokid)在游戏频道共建、AR内容适配、MR”内容+硬件”等多项领域形成业务协同和技术积累。随着市场逐步对其概念加以验证，AI眼镜有望加速进入规模化商用阶段。

3、智慧交通 | 据澎湃新闻，交通运输部近日印发有关意见，确定了首批15项公路水路交通基础设施数字化转型升级交通强国专项试点任务。任务内容聚焦四个重点方向：

一是聚焦运输服务数字化普惠升级，推动“一路多方”“闸港区船”等信息互通联动，开展跨部门、跨区域协同调度体制机制建设，加快打造“一张网”、伴随式服务。二是聚焦基础设施安全防护能力提升，依托基础设施体系化部署感知、传输、控制设备，开展多源数据智能融合应用，完善“一点一策，区域协同”的安全防控体制机制。三是聚焦交通运输数据要素开发利用，加快构筑标准统一、分层解耦、融合集成的数字底座，探索构建全链条、多元化的交通行业数据运营体系。四是聚焦产业协同创新发展，推动5G、大数据、人工智能等新技术与基础设施深度融合应用，积极稳妥推进车路云、船岸云等产业发展，完善政策创新环境。

点评：中证报指出，推动公路水路交通基础设施数字化转型升级是贯彻党的二十大和二十届三中全会精神、加快建设交通强国的重要举措。试点任务覆盖了多个省份和地区，有助于加强区域之间的交通联系和协同发展。通过数字化手段实现交通基础设施的互联互通，能够促进区域间的要素流动和资源共享。另外，通过试点任务的实施，形成一批可复制、可推广的先进经验和典型成果，为全国范围内的交通基础设施数字化转型提供示范和借鉴‌。

4、3D打印 | 据界面新闻，美国麻省理工学院团队近期展示了一款完全采用3D打印技术制造的电喷雾发动机，能通过发射液滴来推进。这款创新设备不仅生产迅速，而且成本远低于传统推进器，它利用市场上可购买到的3D打印材料和技术，甚至可以在太空中完成打印。相关论文发表在《先进科学》杂志上。3D打印出来的电喷雾发动机，几乎可以标志着航天推进技术的一次重要突破。因为拥有快速生产和定制化的能力，在太空任务中能根据具体需求迅速调整设计，极大提升了执行灵活性和响应速度。

点评：中证报指出，制造电喷雾发动机需要高精度、高分辨率的3D打印技术来实现微观结构和宏观结构的精确制造。电喷雾发动机作为3D打印技术在航天领域的成功应用，展示了3D打印技术的高端制造能力和创新水平，有助于树立3D打印行业在高端制造领域的良好形象，推动3D打印技术在其他高端制造业的应用和推广。

5、数据中心 | 据湖南日报，2月20日，湖南省印发《湖南省促进绿色智能计算产业高质量发展若干政策措施》。其中提到，夯实算力基础，积极争取重大智算基础设施项目落户湖南，对新建规模在1000PFlops以上的重大智算基础设施建设项目，采取“一事一议”的方式予以支持。鼓励重点地区和产业园区建设为企业提供算力服务的智算中心，推动传统数据中心加快技术改造升级为智算中心，对新建（改造）总算力在50PFlops以上，且数据中心电能利用效率不高于1.3的智算基础设施项目，按照设备和软件等建设费用的10%给予补助，最高不超过2000万元。支持企业建设智算中心及边缘计算设施，对企业部署的算力设施项目，按照设备和软件等建设费用的10%给予补助，最高不超过1000万元。

点评：中证报指出，当下，各行业数字化转型加速，对智能化应用的需求不断增加，如智能交通、智能医疗、智能制造等。传统数据中心以CPU为主的计算架构难以满足这些人工智能应用对大规模并行计算和复杂算法处理的要求。智算中心作为人工智能时代的核心基础设施，能够更好地支持各行业的智能化升级，催生新的商业模式和创新应用。对比传统数据中心，智算中心能耗更大，因此对散热和电力稳定性、可靠性要求更高，产业链有望受益。

宏观、行业新闻

1、国务院以“坚持促消费和惠民生相结合，大力提振消费扩大国内需求”为主题，进行第十二次专题学习。李强：用好我国应用场景丰富、技术迭代能力强等优势，加快人工智能技术推广。要大要大力促进科技消费释放人工智能终端产品等消费潜力。（新华社）

2、农业农村部近日印发《促进再生稻发展重点工作导引（2025—2030年）》：力争到2030年全国再生稻面积新增1000万亩左右。

3、广东省人民政府印发《广东省促进服务消费高质量发展若干措施》：探索推动国有企业参与托育服务体系建设，鼓励各地发放“惠民托育券”。

4、《广州开发区（黄埔区）科技创新创业投资母基金直接股权投资实施细则的通知》正式发布：国资母基金的种子直投、天使直投单项目最高允许出现100%亏损；直投资金不得投资房地产、落后产能、高环境风险等类型项目

5、辽宁省数据局在省政务云部署DeepSeek-R1多版本模型。

6、余承东：尊界S800将于5月底上市，尊界S800将首发业界首个6C超充电池包。

7、京东外卖上线一周订单上涨100倍，已覆盖全国39城。

8、模拟芯片巨头亚德诺宣称已从低谷走出，正在持续复苏。

9、硅业分会：本周单晶硅片头部企业挺价，硅片价格持稳运行。

10、阿里巴巴2025财年第三季度营收2801.5亿元，同比增长8%；净利润464.34亿元，同比增长333%。电话会：未来三年集团在云和AI的基础设施投入预期将超越过去10年的总和。

11、2024年四季度营收超预期，哔哩哔哩美股盘前持续拉升涨超13%。