两大重磅利好潜出水面！

虽然周五大盘跌了0.7%，回到了3424，但相信绝大多数人还是赚钱的！

因为全市场有3229家上涨，1663家下跌，上涨是下跌的2倍。且跌的，基本是银行、保险、贵金属等避险品种，以及前期中东风险外溢时上涨的石油天然气、矿物采掘及港口航运。

资金显示出了非常明显的调仓换股，从防御型配置向进攻型配置的转变！资金流入最大的领涨板块是老邓一直说的CPO/PCB/铜缆连接器等算力产业链、芯片/封装等半导体产业链，以及反映工业需求的有色、煤炭和高压电。

配合1.54万亿的成交量，可以说盘面走出了比普涨更好的走势！昨天老邓说的，慢牛吃新草的状态越来越明显！随着盘后几个重磅消息的公布，老邓对下周行情的状态也越来越乐观！

接近收盘时，商务部答记者问上，官方承认了中美伦敦谈判的协议，经过两周多的反复推敲，已经获批。中国向美出口稀土，美方相应取消对华有关限制措施！稀土换半导体芯片的第一步已经实现！这也应该是周五算力、芯片等科技板块领涨全市场的核心原因。

在我6月25、26日的文章，我反复强调一个预判：如果在7月底的两个重磅会议之前，科技领域还有大的动作，比如中美伦敦协议的详细版本出来，或者是同样级别的的国策发布，那行情将因此一锤定音！

惊喜还未结束，根据彭博社的最新报道，规模超过此前两期的国家大基金三期，即将在开始新一轮针对光刻机、EDA（芯片设计）和AI算力芯片的大规模投资！截止至5月，这个由财政部牵头、注册资本3440亿人民币，预期能带动1.5万亿投资额的国家集成电路产业投资基金三期股份有限公司仅仅投出去了3家公司，还手握大笔现金没放出去！

同时，国务院常务会议召开，报道标题为《听取关于贯彻落实全国科技大会精神，加快建设科技强国情况》：要围绕“补短板、锻长板”加大科技攻关力度，巩固和提升优势领域领先地位，加快突破关键核心技术。

老读者应该都很清楚，老邓一直讲，当下中美的战略竞争，本质上是围绕着科技制高点的竞争，这决定了中国制造业能否从大变强！全球资本正因为DeepSeek和宇树机器人等关键技术突破，开始了对中国科技进行重估。

而7月份，又是中报行情。泛科技线的AI端侧+算力产业链+创新药，是在当下各行业中景气度最高，中报最大概率、最大面积出靓丽成绩单的行业。

所以，咬定青山不放松！大金融之后是大科技，7月，假如要死，咱死也要死在科技仓位上。

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