光模块扩产不止是买设备，是400G→1.6T整套换血：封测设备2030年413亿元，国产替代从贴片卷到测试

国泰海通证券研报指出，AI算力把光模块推入扩产+换代双周期：全球市场2029年干到2954亿元，800G规模部署、1.6T加速放量，头部厂国内+东南亚同步建产能。这一轮设备需求不只是"多建线"，更是400G→800G→1.6T换设备。 封测设备2030年413亿元、测试仪器中国65.9亿元，国产贴片/耦合/老化已能打，联讯仪器1.6T测试仪器量产，优利德华盛昌华兴源创靠并购补齐。标的：联讯仪器、优利德、华盛昌。